Actualités
Actualités Business

Les fonds de la chaîne d’approvisionnement du Credit Suisse ont raté SoftBank


Les fonds controversés du Credit Suisse liés à Greensill Capital n’ont pas reçu de paiement en espèces d’urgence de SoftBank à la fin de l’année dernière, aggravant les problèmes auxquels sont confrontés les clients des banques suisses.

SoftBank a accepté d’injecter de l’argent dans Greensill pour couvrir les dettes de la société de construction américaine en difficulté Katerra, l’une des plus grandes participations dans les fonds financiers de la chaîne d’approvisionnement des prêteurs suisses, selon des personnes familiarisées avec ce problème.

Cependant, les fonds, actuellement au cœur du scandale du Credit Suisse, contenaient toujours les dettes de Katerra même après que SoftBank ait transféré de l’argent à Greensill, selon des documents consultés par le Financial Times et par des personnes familiarisées avec le problème de validation.

SoftBank a investi pour la première fois dans Katerra via un Vision Fund de 100 milliards de dollars en 2018. L’équipe de construction est également un client de Greensill, qui parraine des entreprises de pointe en matière de factures en échange de frais. Greensill vendrait ensuite ces prêts, comme ceux accordés à Katerra, à des investisseurs extérieurs comme le Credit Suisse.

La croissance de Katerra suggère que la subvention de 10 milliards de dollars du Credit Suisse aux affiliés de SoftBank pourrait s’avérer plus problématique qu’on ne le craignait initialement. Greensill retrace tous les actifs transférés au fonds, y compris de nombreuses dettes des sociétés SoftBank Vision Fund.

La Banque suisse a décidé ce mois-ci de gel de fonds Accéléré la disparition de Greensill, qui a postulé pour la gestion la semaine dernière. Fondée par le financier australien Lex Greensill, la société a ciblé une valorisation de 7 milliards de dollars il y a quelques mois à peine et considère l’ancien Premier ministre britannique David Cameron comme un conseiller.

Katerra n’a jamais été nommée dans le dossier du fonds Credit Suisse parce que la dette a été transférée via un véhicule d’investissement appelé «Fairymead», selon des documents publiés par le FT. Ce véhicule tire son nom d’une plantation de canne à sucre à Bundaberg, la maison de Lex Greensill.

Les dépôts montrent que le principal fonds de financement de la chaîne d’approvisionnement du Credit Suisse devait toujours à Fairymead plus de 100 millions de dollars à la fin du mois de janvier, un mois après l’investissement de SoftBank, faisant du fonds son 10e plus grand fonds, milliards USD. Les documents du fonds de l’année dernière montrent qu’un plus petit fonds qui peut investir dans des actifs risqués entretient également une relation avec Katerra.

Alors que les problèmes de Katerra se sont aggravés en décembre, Greensill a accepté d’annuler les dettes dues par la société de construction américaine en échange de recevoir une petite part des capitaux propres. En retour, SoftBank a injecté des liquidités dans Greensill pour couvrir la perte. À l’époque, le PDG de Katerra, Paal Kibsgaard, avait une dette d’environ 435 millions de dollars.

Dans un communiqué, le Credit Suisse a déclaré: « Chaque fois qu’il y a des preuves de fraude ou de négligence affectant les investisseurs dans les fonds financiers de la chaîne d’approvisionnement, le CSAM envisagera une action en justice appropriée. »

Greensill et SoftBank ont ​​refusé de commenter.

Le Credit Suisse a publié un examen de ses fonds financiers de la chaîne d’approvisionnement l’année dernière après que FT a révélé que SoftBank a versé son propre argent en silence véhicules d’investissement, puis paris circulaires sur la dette des startups en difficulté soutenue par le Vision Fund.

En juillet 2020, la banque dire à ses clients qu’il a l’intention de mettre à jour les directives d’investissement du fonds afin de réduire leur limite d’accès maximale pour une entreprise, y compris les «entreprises soutenues par Vision Fund». Malgré la refonte proposée, les véhicules d’investissement continuent d’investir massivement dans les entreprises technologiques soutenues par SoftBank.



Source link

Laissez un commentaire